字幕：普泰二年，夏四月甲子朔。
斛斯椿哄过阳叔渊，率军进入洛阳，占据河桥，先将本部军中尔朱氏党羽全部杀之。
尔朱度律、尔朱天光后引败兵而至，闻知怒火攻心，欲挥兵攻打河桥，却遇大雨昼夜不停，兵马疲惫困顿，弓箭施展不开，于是只好向西逃窜。
二人逃到陂津，部众尽散，遂被坞堡首领擒获，送到斛斯椿大营。
斛斯椿遂派行台长孙稚到洛阳宫中，先向朝廷报告；另派贾显智、张欢二将，率骑兵袭击尔朱世隆，复将其抓获。尔朱彦伯当时已入洛阳，正在宫中。
长孙稚入宫，遂在神虎门下向节闵帝启奏：今高欢已成大功，必将兵犯洛阳，实不可敌也。究其起兵之缘，意图只在尔朱诸王，请陛下诛杀尔朱氏，以求自保。
节闵帝嘴上应之，却感激尔朱氏拥立之功，暗派舍人郭崇，将此情况通报尔朱彦伯。
尔朱彦伯闻而大惊，狼狈逃出宫中，却被禁军抓获，押送到大都督斛斯椿营帐。至此除尔朱兆之外，尔朱氏四王皆被擒获。
斛斯椿奏请节闵帝，将尔朱彦伯、尔朱世隆、尔朱度律、尔朱天光斩首于阊阖门外，又将四王首级装于木匣，一起送到邺城，以请高欢就此罢兵。
节闵帝乃派中书舍人卢辩到邺城，慰劳高欢部众，奖励其勤王大功。
高欢接受慰劳，欲使卢辩拜见安定王元朗。
卢辩高声抗议：大魏天子见在洛阳，某为天使奉诏来此，誓死不能见僭越伪帝也。
高欢见不能使其屈服，只好释而归之。
辛未初八日，骠骑大将军、行济州事侯景投降安定王。高欢命为尚书仆射、南道大行台、济州刺史。
此时尔朱仲远已南渡投降梁朝，其部将都督乔宁、张子期从滑台北返，到高欢处请降，欲求富贵。高欢斥责道：尔等既奉尔朱仲远为主，享尽荣华富贵，当与其誓同生死。尔朱仲远在徐州叛乱之时，尔等乃为首要，今其失势南逃，复背叛之。犬马尚还不忘饲养之主，尔对天子不忠，复对尔朱仲远不义，可谓犬马不如！
于是令杀乔宁、张子期。
尔朱天光率军东下之时，留弟尔朱显寿镇守长安，召请秦州刺史侯莫陈悦东下洛阳。贺拔岳知其必败，欲留侯莫陈悦共诛尔朱显寿以应高欢，但苦无托辞。
宇文泰对贺拔岳说道：今尔朱天光并未走远，侯莫陈悦未必会有二心。公若提前告其此计，则恐侯莫陈悦惊慌，必致泄漏。不如先劝其部众，后说侯莫陈悦，则其事成矣。
贺拔岳大喜，便命宇文泰到侯莫陈悦军中，去劝说其部将。于是侯莫陈悦部将皆听宇文泰说辞，不愿东下，反迫胁主将侯莫陈悦与贺拔岳联手，一起袭击长安。
二将由是合兵，贺拔岳便命宇文泰率轻骑以为前锋，兵临长安城下。因城中再无多少兵马，尔朱显寿只得弃城而逃，被宇文泰追至华阴抓获。
贺拔岳乃命斩杀尔朱显寿，将其首级送于高欢请降。
高欢大喜，任命贺拔岳为关西大行台，部将随其任职，并不干涉。贺拔岳乃任命宇文泰为行台左丞、领府司马，诸事皆交其处理。
画外音：宇文泰既为领府司马，就此得掌兵权，如鱼得水。其后一生发迹，皆由于此次随贺拔岳兵变而得来，说话人于此处先为说明。
辛巳日，安定王元朗驾至邙山，入于高欢大营。
高欢因安定王与皇族嫡系疏远，兼且无能，谓其难以服众，遂派仆射魏兰根前往洛阳慰问朝廷，就便观察节闵帝为人，欲奉其为帝。
魏兰根奉命而往，节闵帝盛为款待，恩威并施，自始至终并无失语，颇具帝王威势。
魏壮根返归大营，便与高乾兄弟及黄门侍郎崔正一起进帐，向高欢进言道：某观元恭神气高扬，后必不甘为权臣驾驭。明公进京之后，不如废之，另立新主。
高欢闻此，便即召集百官，征询应立何人为帝，众人不言。
太仆綦毋俊离座言道：今上贤明，已为社稷之主，何必再立新君，遗人废立口实！
崔正厉色道：是何言耶！若说当世贤明，谁如高王殿下者？今魏国历一百四十余载，其运已衰，我高王承天应命而起，扫平朝廷祸乱，应登皇位。广陵王元恭既由叛胡所立，岂能仍由其复为天子！若从綦毋俊之言，大王起兵何称义举？后世论之，则为叛乱也。
此话落音，只吓得綦毋俊脸色更变，暗道：某为官半生，竟如此不会观看风色，当真是空读诗书，未知人事。此番若是侥幸不死，今后再不敢当众妄言矣。
于是低头不语。高乾、李元忠等听了崔正之语，无不称善。
高欢遂听众人之议，亦不怪罪綦毋俊，便将安定王元朗废为庶民，幽于崇训佛寺中。
大都督斛斯椿见尔朱氏势尽运衰，亲到邙山大营，迎接高欢进入洛阳。
高欢大喜，遂挥军南下，歇马伊河之畔，欲寻皇室后裔于野，预备进京后立之为帝。诸官建议立尚书左仆射、平阳王元修为帝，高欢从之，便派斛斯椿前去寻找。
斛斯椿于是找到元修亲信员外散骑侍郎王思政，向其打听元修下落。
王思政问道：未知公寻其何事？
斛斯椿答道：立为皇帝。
王思政大喜，这才说出元修隐于乡村农舍，并引斛斯椿去见昔日平阳王。
元修见到斛斯椿，脸色大变，斜睨王思政问道：公欲出卖我耶！
王思政答道：非也。臣欲殿下龙飞九天，但其事千变万化，惟不敢保证吉凶如何。
元修点头道：富贵险中求，亦只能听天由命。
斛斯椿见其首肯，遂急飞马而回，向高欢汇报。
高欢亦不胜之喜，以手加额道：此天佑魏国也。
乃派四百名骑兵随大都督前往，将元修接入毛毡大帐。
元修进帐，与高欢相见，心中忐忑不安。高欢以君臣之礼拜见，向元修表达诚挚为国之心，言谈之际泪落沾襟。元修以寡德为由推让再三，高欢又拜两拜，元修也回拜一礼。
高欢出帐，遂命备好帝服冠冕，请元修沐浴更衣，派卫士于帐外彻夜严加警戒。次日清晨，因军中未备朝服，文武百官皆执鞭以为笏版，朝拜元修，斛斯椿进奉劝进之表。
元修命王思政接过看了，淡淡说道：由此看来，我也只好即位称朕了。
高欢于是命行军主薄复为安定王作让位诏书，命行禅位之礼，传位于元修。安定王元朗此时便如牵线木偶，只得任人摆布。
字幕：四月二十五日，戊子。
高欢率军进入洛阳，带剑上殿，宣布废罢节闵帝元恭为庶人。元修在洛阳东郭外即皇帝位，史称北魏孝武帝是也。
元修在黑毡上向西拜天，入御洛阳宫太极殿，群臣朝拜庆贺。孝武帝登阊阖门，宣布大赦天下，改年号为太昌。任命高欢为大丞相、天柱大将军、太师、世袭定州刺史。
二十七日庚寅，册立高欢长女为皇后，加封丞相世子高澄为侍中、开府仪同三司。
同年五月，元修惴度高欢心意，使人鸩杀节闵帝元恭，又遣使暗杀安定王元朗及东海王元晔，除了后患，然后将朝廷实权一并付予丞相高欢。
画外音：魏孝武帝元修字孝则，广平武穆王元怀第三子，李氏所生。遍体生有鳞文，好武术，性格强硬胆大，为人无礼。河阴之变后政局混乱，诸王大多各自逃生，元修逃亡民间，隐为乡农。于此莫名其妙，便登皇帝大位。
斛斯椿见高欢不叙自己献城大功，便谓贺拔胜道：今天下大事，只在我二人，若不先发制人，将为人所制矣。高欢初至，图之不难。
拓拔胜答道：丞相有功于朝廷社稷，兼且重情。自进洛阳数日，至夜便召某入宫同榻歇宿，问以朝政得失，兼谓荷蒙贤兄恩意甚多，后必有厚报于公，何苦惮欲害之？
斛斯椿知其不肯助己，乃与南阳王元宝炬、武卫将军元毗、总领宿卫安东将军王思政合谋，一道秘密进宫，劝孝武帝除掉高欢。
闻说欲除高欢，武帝不语。中书舍人元士弼在侧，复又告诉皇帝，说高欢对其所下诏书从来不恭，孝武帝闻而不悦。
斛斯椿见有机可乘，极力劝道：臣启陛下，害人之心不可有，防人之心不可无。陛下若念高丞相拥立之功，不肯落人诛杀功臣口实，则宜加强护卫，以备万一。依臣之计，陛下可设内都督部曲，负责皇宫守卫，又在朱华阁增值勤侍卫五百人，皆从各地精选骁勇善战者充之，使武卫将军元毗统领。关中大行台贺拔岳手握重兵，并非高欢一党，陛下可下密诏以为外援；再升侍中贺拔胜统管三荆七州军事。倚仗贺拔兄弟，与高欢抗衡可也。
孝武帝闻奏甚喜，依其所奏。此后孝武帝几次外出巡游，则皆由斛斯椿亲自部署，元毗为帅，在原有宫廷卫士以外另外排列内督禁军。
从此之后，有关朝政、军机大事，孝武帝亦只与斛斯椿议决。高欢见是如此，心中大为不悦，于是亦便搜罗人才，加强相府权职。
于是下令，复召司马子如为大行台尚书，使其参与军国大事。又命前御史中尉樊子鹄兼任尚书左仆射，为东南道大行台，与徐州刺史杜德一起，以追击尔朱仲远为名授以兵权，并至谯城攻打元树；再以丞相之命，征召贺拔岳为冀州刺史。
贺拔岳得高欢之召，犹豫不定，遂与行台右丞薛孝通商议行止。
字幕：薛孝通，字士达，河东汾阴人，薛聪之子，博学有俊才。
薛孝通见贺拔岳相问，微微一笑说道：高欢以数千鲜卑兵破尔朱氏百万之众，其锋诚亦难敌。然明公两位兄长于尔朱之世，一为太师、一为领军，皆位在其上。侯深、樊子鹄、贾知、斛斯椿之徒，皆与其并肩。韩陵之役，此辈前后降附，皆由事势危逼，并非出其本心。明公之于高欢，同于曹操之忌孔融，司马懿、昭之忌诸葛诞也。高欢欲除明公恐失人望，留之又谓是腹心之疾。今其方才绥抚群雄，安置内外，何能去其巢穴，与明公共事关中之地？且六郡良家之子，三辅礼义之人，逾幽、并之骁骑，胜汝、颍之奇士，皆系仰于明公，尽其智力效命于将军。我谓明公不如据华山以为城雉，因黄河而为池堑；则退守不失封泥，进兵同于建水。将军乃欲弃关中而就冀州，岂非束手受制于人，不亦鄙乎？
其言未毕，贺拔岳已然大悟，乃离坐起身，执手赞道：公言是也，真乃保身良策。
乃上书逊辞，不就高欢征召。其后不久，孝武帝诏旨下达，加封贺拔岳为关中大行台，是为一路诸侯。贺拔岳再拜领旨，愈加佩服薛孝通有先见之明。
五月，孝武帝下诏：命沛郡王元欣为太师，赵郡王元谌为太保，南阳王元宝炬为太尉，清河王元亶为司徒，长孙稚为太傅。
丞相高欢时在并州，闻知皇帝如此安排，隐隐发觉是在排兵布阵，专欲对付自己。遂上疏坚辞天柱大将军，以观朝廷风色。
孝武帝览奏二话不说，随即下诏准之，且以既娶高欢之女为由，命高欢结义兄弟、太常卿李元忠送彩礼至并州相府，以示子婿之谊，并无相图之意。
高欢与李元忠多日不见，闻其来至大悦，且又为天子钦使，遂出城亲接，并于内室置酒相待，畅叙平生。二人酒宴至酣，谈及往事，皆不胜感慨唏嘘。
饮酒自午至夜，高欢依旧兴致盎然，命人掌灯，添换残席。
李元忠喟然说道：明公昔日兴兵起义之时，一众兄弟相聚何等热闹？近日贤兄即贵为丞相，却至门前冷落，竟无人前来问候矣。
高欢拍手大笑：此皆拜公逼我起兵之故也。
李元忠半开玩笑说道：明公此后若不将权力交给高澄侄儿，而被他人夺了丞相之位，我就再找一处，起兵造反。
高欢笑道：愿意与公一同起兵之人尽有，但如我肯听你摆布者，贤弟再难遇也。
李元忠起身离座，伸手捋住高欢胡须大笑：正因如此，兄弟此生不离明公也。
高欢感叹道：若有我叔父高乾尚在朝中，岂容斛斯椿等挟持天子，惑乱朝纲耶！
镜头闪回，补叙高乾境况。
信都起事成功，高乾被封侍中、司空，得以参与朝政。当时正赶上父亲去世，因征战未息，不及服丧期满。待孝武帝即位，便上书请求解职，为父守孝。
孝武帝采纳斛斯椿之谏，顺水推舟颁诏，免去高乾侍中职务，只留司空虚职。
高乾只是以请辞守孝为由试探朝廷，不料孝武帝会立即批准，既丢侍中之位，就不能插手朝中事务，于是闲居家中，怏怏不乐。
孝武帝既然欲除高欢，复希望高乾能为自己所用，便在华林园酒宴结束之后，单独留下高乾，私对其言：高司空！卿家世代忠良，卿今又建立显赫之功，朕与卿名为君臣，实乃兄弟，应订盟立约，卿谓如何？
说毕便写盟书，自己先签名画押，后请高乾立约。
高乾再拜答道：臣此身惧为陛下所有，岂敢有二心哉！
便即签字画押，交付皇帝，拜辞而出。因不疑天子更有别意，故此未向高欢禀报。
数日之后，高乾闻说孝武帝于宫廷禁军之外复置内督部曲，方才恍然大悟，乃对心腹部将说道：皇帝与丞相已生二心，私下纠集小人，皆听斛斯椿谄言。且屡次遣元士弼、王思政等来往于关西，与贺拔岳密谋；又命贺拔胜掌管荆州，表面示其疏远，实乃拉帮结派，使贺拔兄弟势为犄角，以据西方。今盟书已在皇帝之手，灾难将发，必殃及我身。
说罢急修私书，即命心腹前往并州相府，将孝武帝立盟拉拢之事告诉丞相。
高欢见书大惊，知道事情紧急，急令来使回京，请高乾到并州面议。
高乾于是化妆潜地出京，来至并州，当面劝说高欢，宜迫使孝武帝禅让，效曹丕、司马炎故事，自立为帝。
高欢掩住高乾之口：叔父休要乱言！某即上表，求天子复你侍中，并委以门下省事。
高乾见其不肯自立，只得告归。高欢此后屡次表请高乾复职，孝武帝皆不允。高乾由此知道灾难将作，乃请高欢为己谋求外镇。
高欢依其所请上表，孝武帝果然立刻准奏，使高乾出镇徐州，以咸阳王元坦代为司空。
闪回结束，字幕：西元五三二年，南梁中大通四年，春正月，丙寅。
梁武帝驾坐建康，下达诏旨：敕命南平王萧伟为大司马，元法僧为太尉，袁昂为司空；立西丰侯萧正德为临贺王，太子萧纲长子萧大器为宣城王。
时有扬州刺史邵陵王萧纶，乃武帝第六子，欲盛府内器服，遣人就市赊购锦采丝布，拟与左右职局防阁为绛衫、内人帐幔。名曰赊购，其实便是打劫，何曾有还银之期？
商家知其禀性，闻而无不大惧，皆致闭店不敢营业，致使扬州商业萧条，路人稀少。
扬州少府丞何智通不敢隐瞒，将此事报告朝廷。萧纶因此被武帝诏责，便暗派心腹戴子高、戴瓜、李撤、赵智英等，于路寻找何智通，终于白马巷中逢之。
戴子高手挺长槊，直刺入轿车之中，槊刃从何智通背部刺出。车夫被惊得魂飞魄散，亦被戴瓜等人杀死。众人回报邵陵王，萧纶大喜，以重金酬之。
不料何智通当时虽受重伤，未即便死，而且认出凶手乃是邵陵王部下。遂以指蘸血，在车壁上写下“邵陵”二字，然后死去。
何智通之子何敞之闻变大痛，领人前往收尸，见到父亲在车壁上所留血字，已心知肚明仇人谓谁，乃具折入京上奏，求报父仇。
朝议由此大哗，有司乃奏知梁武帝。
武帝萧衍闻而大怒，乃悬赏百万钱，求购杀人凶手。
时有西州游军深知萧纶所做过恶，遂将邵陵王府一众杀手列成名单，密报朝廷。
梁武帝得其密报，敕命舍人诸昙粲，领斋仗兵五百人围住萧纶府第，于其府内槛舍中擒获戴瓜、李撤、赵智英三人。
惟有戴子高为人骁勇，且轻功绝佳，致窬墙突围得免。
武帝立下诏旨，令将戴瓜等人弃市。何敞之便收仇人尸首，以车载出新亭，架起火堆，四面火炙其尸焦熟；并以车载铜钱，设盐蒜作料，雇城中百姓分食仇人之肉。许诺凡食肉一脔，便赏钱一千。不到半日，将萧纶徒党之肉赏光吃尽。
邵陵王萧纶被锁在府第，舍人诸昙粲并斋仗主帅领兵守视。梁武帝得知事由始末，遂诏命将萧纶废为平民，但不过二十日，又复其封爵。
北魏朝廷大乱之时，早有探马细作报至建康。南梁群臣闻知，皆劝武帝趁机北伐。
梁武帝因太子萧统新亡，故此不纳群臣之谏，遂在江东冷眼旁观，欲在其政局不可收拾之际，再发大兵攻之。
之后却闻高欢平灭尔朱氏家族，拥立元修为帝，北魏朝廷复归安定，不由悔之不及。
与此同年，北魏孝武帝元修枉杀汝南王元悦，其后大赦天下，改年号为永熙。
夏州移民郭迁占据青州，反叛北魏朝廷，青州刺史元嶷弃城而逃。魏孝武帝诏令行台侯景前往讨伐，郭迁弃城败走，投奔梁朝，将北魏朝内政变之事报至建康。
梁武帝大喜，以为时机已至，遂欲以诈降之计予以分化离间，再次挑其内乱。
于是下诏：任命北魏归降宗室、太尉元法僧为郢州刺史，封东魏王，令回北朝洛阳。使兖州刺史羊侃为行军司马，引万余精骑同行，一路护送往北，依当年护送元颢北还故事。
时有邺王元树，亦是北魏降梁宗室，奉梁武帝之命镇守谯城。
魏帝闻说南梁派兵护送元法僧北来，遂命东南道大行台樊子鹄兵伐淮南，先下手为强。
樊子鹄领旨南下，先围谯城，后分兵攻取蒙县等五座县城，以断绝南梁援兵之路。
元树眼见不敌，归路又断，遂致书樊子鹄，请其只要肯放自己率军南归梁朝，愿将所占据地盘城池，皆都还给北魏。
樊子鹄遂从其请，并与元树订立盟约，煞有介事。
元树信以为真，便即弃城南撤，不复防备断后。未料一半部众人马刚刚出城，樊子鹄便率众突然袭击，抓获元树及谯州刺史朱文开，将其带回北朝。
元法僧与羊侃率军行至官竹，闻说元树兵败被俘，只得再回建康，功败垂成。
元树被押送到洛阳，魏孝武帝敕之，但不予重用，使其闲居洛阳。其后不久，元树以出郊外散心为名，复欲南奔梁朝，终被孝武帝派兵追回，赐以毒酒，命其自杀。
镜头转换，按下元树，再说高乾。
高乾奉魏主元修之命出京外镇，将要去徐州上任。孝武帝忽闻其曾暗赴并州，向高欢泄漏订盟机密大事，乃写诏书，对丞相高欢说道：高乾与朕私有盟约，今复与你我君臣二人之间翻来覆去，不亦卑劣乎！
高欢闻听高乾如此，找出高乾此前寄来评论朝政文书，加以密封，遣使送给天子。
孝武帝翻阅其书，立即召见高乾，当着高欢使者之面，将文书掷于地下，斥责道：卿为侍中，竟泄漏朝廷机密于外官，并论君非，该当何罪？
高乾再拜答道：陛下自有企图，方以离间之计索臣私书，陷臣于反复无常之罪。身为帝王欲加罪臣下，臣岂可推卸！
说罢，接过御赐毒酒，仰药而死。
孝武帝怒气不息，遂又写密信给东徐州刺史潘绍业，命其诛杀高乾从弟高敖曹；再命青州刺史发兵，往征高乾二弟光州刺史高仲密。
高敖曹却已提前得到兄长高乾死讯，因此埋伏精壮士卒于途，捉住潘绍业，从其衣领中搜出天子诏书。高敖曹怒杀潘绍业，带十数随从骑马直奔晋阳，来投高欢。
高欢早知势必如此，佯作大悲，抱住高敖曹痛哭道：皇上屈杀我叔，我将奈何！
正说之间，高仲密也从小路跑到晋阳，三人复又相对大哭，至此反意乃决。
高氏兄弟既离，青州及东徐州百姓一时俱反。青州百姓耿翔聚集盗匪，在三齐大掠，胶州刺史裴粲只会高谈阔论，不设防御。
夏四月，耿翔带人马突袭胶州。守将急报裴粲：贼兵至矣，已攻破南门。
裴粲怒道：岂有此理！
随后亲兵跑入：贼兵已经进入城门，直奔府衙来也。
裴粲方才着慌，慢慢说道：既是耿王来了，尔等可将其带到厅堂来见我。至于其所带人马，都交给城中百姓可也。
话音未落，耿翔已到门外，哈哈大笑道：刺史即呼我为耿王，却因何不来参驾？
说罢纵步上前，挥手一刀，斩杀裴粲，占据胶州，复又纵兵大掠。
五月，东徐州百姓王早等人亦反，引暴民杀了刺史崔庠，献出下邳，向梁朝投降。
六月壬申日，魏孝武帝命骠骑大将军樊子鹄为使，督促济州刺史蔡俊等人讨伐耿翔。秋七月，北魏官军来攻青州。耿翔见两国皆来伐己，遂弃青州南走，投奔梁朝。
梁武帝大喜，遂命其为兖州刺史。
魏孝武帝闻说高敖曹及高仲密皆奔晋阳，知道一场大战不可避免，遂命广陵王元欣为大司马，赵郡王元谌为太师，前司徒贺拔允为太尉，又暗命关中大行台贺拔岳备战。
贺拔岳乃遣行台郎冯景到晋阳，名为修好，实为观察高欢反状，并探听虚实。高欢闻说贺拔岳遣使前来，大悦道：贺拔公与孤乃是故交，今遣冯景前来，必是想念我也。
乃亲自接出府门，置酒款待，并与冯景歃血为盟，约定与贺拔岳结为兄弟。
冯景告辞而归，对贺拔岳说道：臣此番至于晋阳，高欢尽极礼遇，并欲与明公结为兄弟，乃因惧怕明公兄弟势力，非出于真心也。臣观此人奸诈无比，不可信任。
贺拔岳问道：高丞相为人，乃我所固深知。只是我欲知者，是其果欲造反否？
冯景见问，瞪目无言。
贺拔岳见其未能探出高欢真正意图，心中不悦。行台府司马宇文泰自告奋勇道：某请再出使晋阳，以换兄弟庚帖为名，前往观察高欢意图。
贺拔岳大喜：若贤卿愿入虎穴，则孤无忧矣。
遂备庚帖厚礼，使宇文泰前往晋阳，叩门请见丞相。
高欢命人接入，见宇文泰形貌奇伟，颇感惊异：此人虽然年少，然必非常人。
便令赐座，问其何来。
宇文泰献上贺拔岳庚帖，随口回答应对高欢提问，言辞敏捷雄辩，并无遗漏闪失。
高欢甚奇其才，欲留晋阳以为己用，宇文泰再三逊谢，固辞求返。
高欢遂换与庚帖，厚赐遣之，不到半日复又后悔，急派部将骑驿马追赶。使者一直追到潼关未及，只好返回晋阳复命，高欢嗟叹不已。
宇文泰回报贺拔岳：高欢反之必矣。其所尚未起兵者，是惮于明公兄弟也。明公若欲与高欢相抗，需借天子明诏以令河西，先平定关陇诸州。关中诸侯之中，秦州刺史侯莫陈悦不过庸人耳，只趁尔朱氏败亡之机得居高位，不足为高欢所忌。
贺拔岳：以卿论之，我若伐高欢，能期必胜乎？
宇文泰：我谓明公只需早为之备，取之不难。河西费也头有控弦之骑不下一万，夏州刺史斛拔弥俄突拥兵三千，灵州刺史曹泥、河西流民纥豆陵拔利亦拥部众，各怀异志，但未遇明主，不知所归。明公若引军前往陇右，扼其要害，显示兵威，并以德行招抚民众，则必可收其兵马，以充我军。彼时向西镇抚氐羌诸部，向北羁縻漠北部族，还军长安以辅魏室，岂非昔日齐桓、晋文霸业乎？
贺拔岳听罢，赞佩不已，遂急修表，派宇文泰到洛阳见孝武帝，密陈除贼计划。
孝武帝览奏大喜，即刺胸取血为誓，授贺拔岳为都督雍、华等二十州诸军事，并领雍州刺史，又加封宇文泰为武卫将军，使其依计而行。
贺拔岳奉诏，即引兵至北，布置边疆防务，又在平凉西界安扎营寨数十里，借口欲在原州牧马，以此作为自安之计。
费也头万俟受洛干、铁勒斛律沙门、解拔弥俄突、纥豆陵伊利等早慕贺拔岳大名，于是纷纷率领本部军马归附。
贺拔岳乃招聚秦州、南秦州、河州、渭州四州刺史于平凉，出示魏孝武帝密旨。
四州刺史皆愿受贺拔岳指挥，秦陇乃定，只有灵州刺史曹泥不肯听命，转而依附高欢。贺拔岳见三州刺史皆肯听命，甚为欣慰，以为此时高欢反状未显，自己不可擅自开战，便奏请以宇文泰为使持节、武卫将军、夏州刺史，自引军还归长安。
当日天晚，行至河曲，贺拔岳下令安营扎寨，来日再行。
扎营之际，贺拔岳释其坐骑鞍辔，命亲军到营外平野牧马。亲军领命，便至营外草坡，放马啃青。忽见一位老翁须眉雪白，不知于何时来到身边。
那老翁见其所牧白马神骏非常，忽自言自语道：此乃龙驹，惜将失其主矣。
亲军不解其意，顺口问道：你说甚么？
老翁叹道：此马主人贺拔岳乃上天武曲星转世，且有部众如虎，可惜未遇明君，终将一事无成，不久宜还天宫。此后当有宇文氏自东北而来，复兴其大业。
亲军大惊，再要问时，老翁已转瞬不见。眼见天色已暮，遂牵马回营，以老翁此言报于主将。贺拔岳听了，以为乡民妄语，当时不以为意。
来日拔营起寨，还至长安。
宇文泰奉旨上任，到夏州积极抚慰流民，结好少数民族，不到旬月便控制夏州局势。
孝武帝闻知秦陇已平，不由大喜，遂命殷州刺史邸珍为徐州大都督，前去讨伐下邳之叛，复命荆州刺史贺拔胜南下雍州，以收复汉沔。
贺拔胜奉命南征，一举攻克下迮戍所，生擒戍主尹道珍；又派人利诱蛮王文道期，使其率部归降。
梁朝雍州刺史庐陵王萧续闻报魏军来侵，急率军来迎，攻击文道期不利，复被贺拔胜屡次打败，汉水以南尽皆震恐。
贺拔胜旗开得胜，遂又分兵派将，使大都督独孤信、军司史宁攻取睢阳、酂城；南雍州刺史长孙亮、南荆州刺史李魔怜、大都督王元轨攻取久山、白洎，都督拔略昶、史仵龙攻取义城、均口，擒获梁将庄思延，收其兵众数千人；复又攻取冯翊、安定、沔阳数郡。
当时贺拔胜连拔数郡，驻军樊、邓二城。
梁武帝萧衍闻报，急使人驰诏，敕令萧续：贺拔胜乃是北国骁将，且极善用兵，攻无不胜。卿宜固守为上，需慎重出击。
于是萧续不敢出战，遣电威将军柳仲礼驻军谷城，以御北兵。
贺拔胜攻打谷城不下，遂带兵马北返。沔北之地经此一战，皆成土丘废墟。
由此贺拔兄弟二人分别经略西北、东南二地，皆获大功。
探马报至晋阳，高欢闻而大惧，召集部下商议道：今天子重用贺拔兄弟，又兼秦州侯莫陈悦亦拥重兵虎视，孤则睡不安枕矣。公等却谓奈何？
右丞翟嵩出班进言：丞相勿忧。微臣不才，可离间贺拔岳与侯莫陈悦，使其自相残杀。若贺拔岳死，则贺拔胜独木难支，无能为力也。
高欢大喜，便令其照计行事，复遣长史侯景，去招抚纥豆陵伊利。
纥豆陵伊利闻知侯景来意，抗命不听，且出言无礼。高欢闻报大怒，便使侯景进兵，袭杀纥豆陵伊利于五原河西，将其部众迁到五原河东。
孝武帝闻之，复又下诏，怒责高欢道：纥豆陵伊利既无入侵，亦未叛变，对魏国忠贞不贰，公突伐之，是何意耶？
高欢既已决定与朝廷反目，遂置之不答。
翟嵩既领高欢之命，遂先来见贺拔岳道：将军与高丞相乃是兄弟，今灵州刺史曹泥背将军而投丞相，是欲离间你二人兄弟之情也。丞相欲不纳其降，故密使微臣来见将军，请将军与秦州刺史侯莫陈悦共谋伐之。
贺拔岳不疑其是反离间之计，喜而从之。
翟嵩又来见侯莫陈悦，说道：秦陇之地乃尔朱故土，皆乃将军以武力平之。今贺拔岳借天子号令，侵战诸州之地殆尽，且欲谋害明公，约请丞相以晋阳之兵相助。丞相不欲其独家坐大，故命我来相告，明公宜先下手为强，我丞相必不助贺拔岳。
侯莫陈悦闻言大怒，厚待翟嵩使返，便有图谋贺拔岳之心。而贺拔岳丝毫不知，修书遣使，往侯莫陈悦大营，约请共同讨伐曹泥，使侯莫陈悦为先锋。
侯莫陈悦接书，愈信翟嵩之言，遂回书请贺拔岳亲来高平大营，商议进兵事宜。
贺拔岳接书大喜，又轻视侯莫陈悦，即率二十余骑前往赴会。此时宇文泰镇守夏州，不在贺拔岳身侧；若是在时，绝不能令其酿成如此大错。
侯莫陈悦闻报贺拔岳亲来，早预备刀手埋伏已毕，便率阖营诸将外出十里迎接，引入大帐，盛排筵宴，佯作讨论用兵之事。
酒过三巡，侯莫陈悦诈称腹痛，起身离座告便，缓缓离开大帐。
贺拔岳亦是沙场宿将，欲借相送离开营帐，不料尚未起身，侯莫陈悦女婿元洪景已率刀手冲入，一刀将贺拔岳劈倒在地，再复一刀杀死。
二十名随从欲待上前，早被刀手一拥而上，顷刻杀戮净尽。
可叹！如此一员无敌上将，竟遭小人离间所害，落得这般下场。
翟嵩当时便在帐外，眼见贺拔岳已死，乃急奔回晋阳，向高欢复命。高欢闻言离座下阶，以手指翟嵩面颊说道：去我心头之病者，贤卿也！待我成就大事之时，必有以厚报。
翟嵩大喜下拜，称谢不止。
贺拔岳及其二十随从惨遭诛戮之时，却有两名侍卫在外看马，并未进帐。闻得帐内惨叫之声，便知不好，急上马飞奔回至长安，向诸将报知主公被害之事。
诸将闻此凶信，无不大哭，声震屋瓦。哭罢多时，便推行军都督武川人寇洛为首，总管所有部众，以为主公报仇。
寇洛自忖素无威望谋略，又无此能力，便固辞道：若用我冲锋陷阵之时，万死不辞。
诸将知其所言是实，于是彷徨无计。牙将参军赵贵说道：今有夏州刺史宇文泰，乃主公心腹，才略天下第一，远近人心所向。若迎其南来，拥为统帅，大事无不成功。
又有数将叫道：何不便去荆州，请二爷贺拔胜前来，率我等为其弟报仇！
便有老成持重文臣谋士言道：不可！二老爷身为荆州刺史，若不得朝廷命令北上，是为谋反也。不如奏于朝廷，请皇帝诏旨定夺。（本集完）